11月第一個(gè)交易日，大消費(fèi)一掃10月的頹勢(shì)，餐飲，旅游，機(jī)場(chǎng)，酒類(lèi)，食品等各個(gè)分支都迎來(lái)了爆發(fā)股王貴州茅臺(tái)10月表現(xiàn)最差，成交量上漲8.3%，為近13個(gè)月來(lái)最佳表現(xiàn)順農(nóng)業(yè)，酒鬼酒，海南椰島集體漲停，君亭酒店，宋城演藝，金馬游樂(lè)漲超10%，中國(guó)收盤(pán)，白云機(jī)場(chǎng)，上海機(jī)場(chǎng)均漲8%，春秋航空，吉祥航空均逼近漲停

消息面上，全球最大單體免稅店cdf海口國(guó)際免稅城10月28日開(kāi)業(yè)首日實(shí)現(xiàn)6000萬(wàn)元業(yè)績(jī)，免費(fèi)網(wǎng)上商城獨(dú)立訪問(wèn)人數(shù)達(dá)200萬(wàn)，創(chuàng)歷史新高，10月28日，海南全島11家免稅店總銷(xiāo)售額突破7億元，創(chuàng)歷史新高?？诿舛惓堑拈_(kāi)通，有望加速島內(nèi)客流的恢復(fù)高端品牌矩陣推動(dòng)公司高質(zhì)量擴(kuò)張，有利于消費(fèi)回流趨勢(shì)的延續(xù)有望通過(guò)疊加海南免稅券的發(fā)放和開(kāi)放期間的優(yōu)惠活動(dòng)，進(jìn)一步催化海南離島免稅復(fù)蘇前海證券研究報(bào)告稱(chēng)

多家航空公司最近幾天宣布部分恢復(fù)和加密多條國(guó)際航線，總量較換季前翻了一番這一消息對(duì)國(guó)際旅行有利，有助于旅游業(yè)復(fù)蘇預(yù)計(jì)冬季旅游市場(chǎng)將有所回暖澳門(mén)特別行政區(qū)行政長(zhǎng)官何猷生此前表示，預(yù)計(jì)將于11月恢復(fù)內(nèi)地旅游團(tuán)赴澳門(mén)旅游消息發(fā)出后一小時(shí)內(nèi)，澳門(mén)旅游相關(guān)搜索熱度迅速上升

另一方面，大消費(fèi)板塊迎來(lái)重金日前，全球最大的消費(fèi)私募巨頭L Catterton宣布，已于最近幾天完成首只人民幣基金的首次封閉，目標(biāo)規(guī)模為20億元這是路威凱騰第一次在中國(guó)募集人民幣基金，也是第一只將重點(diǎn)放在中國(guó)早期消費(fèi)市場(chǎng)的基金

天貓雙11預(yù)售于10月24日正式開(kāi)啟淘寶直播4小時(shí)內(nèi)，產(chǎn)生130個(gè)預(yù)售金額過(guò)千萬(wàn)的直播間光大證券認(rèn)為，近期消費(fèi)仍將維持弱復(fù)蘇態(tài)勢(shì)，但從估值來(lái)看，部分零售龍頭已經(jīng)處于估值底部區(qū)間，具有一定的長(zhǎng)期投資價(jià)值建議投資者關(guān)注

據(jù)郭進(jìn)證券分析，三季度主動(dòng)型基金仍保持較高倉(cāng)位，食品飲料，醫(yī)藥，生物板塊繼續(xù)明顯超配，分別為7.8%和2.1%。

國(guó)證券認(rèn)為，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)已大幅釋放，估值處于底部，轉(zhuǎn)移重心，識(shí)別競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)突出的公司，布局未來(lái)超額收益，后續(xù)值得期待的是政策放松，PPI—CPI剪刀差縮小，受損行業(yè)反轉(zhuǎn)目前建議多看短線，關(guān)注季度周期的下行風(fēng)險(xiǎn)，重點(diǎn)挖掘估值與成長(zhǎng)性不匹配的優(yōu)質(zhì)標(biāo)的建議關(guān)注高端和次高端白酒，啤酒，醫(yī)美，化妝品，生豬養(yǎng)殖

民生證券建議關(guān)注國(guó)內(nèi)疫情企穩(wěn)帶來(lái)的估值修復(fù)，關(guān)注復(fù)蘇邏輯的四條主線:1)君亭酒店，錦江酒店，BTG酒店，屬于優(yōu)質(zhì)酒店，在周期底部具有穩(wěn)定的長(zhǎng)期增長(zhǎng)邏輯，2)受益于消費(fèi)回流和消費(fèi)升級(jí)的免稅板塊，主要推薦中國(guó)仲愷，以及就業(yè)穩(wěn)定背景下具有明顯抗周期屬性和政策催化的人民服務(wù)板塊，推薦柯睿國(guó)際，3)宋城演藝，天目湖，受益休閑旅游，周邊游滲透率提升的優(yōu)質(zhì)景區(qū)，建議關(guān)注旅游產(chǎn)業(yè)鏈完整的CYTS，線上線下旅游業(yè)務(wù)齊頭并進(jìn)的復(fù)星旅游文化，冰雪旅游關(guān)注度提升的長(zhǎng)白山，4)疫情后有望同店修復(fù)的海倫斯，九毛九，廣州酒家，成長(zhǎng)基本面強(qiáng)勁，正在孵化新品牌，新業(yè)態(tài)。